日経平均ボラティリティー・インデックス｜証券用語解説集

投資家が予想する将来の株式相場の変動率をオプション価格を使って指数化したもので、日本版の恐怖指数（VIX指数）ともいう。略称は「日経平均VI」。日本経済新聞社が2010年11月19日から日々終値ベースで算出・公表を開始し、2012年1月30日からリアルタイム（15 秒間隔）で算出・公表している。

大阪取引所に上場している日経平均オプションの価格を利用し、投資家が抱く1カ月先の日経平均株価の予測変動率（ボラティリティ）を表す。通常、この値が高いほど、将来の日経平均が大きく変動すると投資家が予想していることになり、相場の先行き見通しに不透明感が強いことを意味する。